English  |  正體中文  |  简体中文  |  Items with full text/Total items : 49433/84388 (59%)
Visitors : 7449804      Online Users : 63
RC Version 7.0 © Powered By DSPACE, MIT. Enhanced by NTU Library & TKU Library IR team.
Scope Tips:
  • please add "double quotation mark" for query phrases to get precise results
  • please goto advance search for comprehansive author search
  • Adv. Search
    HomeLoginUploadHelpAboutAdminister Goto mobile version
    Please use this identifier to cite or link to this item: http://tkuir.lib.tku.edu.tw:8080/dspace/handle/987654321/95639

    Title: 台指期貨與現貨價格發現之分析
    Authors: 萬哲鈺;高崇瑋
    Contributors: 淡江大學經濟學系
    Keywords: 指數期貨;持有成本模型;門檻共整;衝擊反應
    Date: 2007-07
    Issue Date: 2014-02-12 18:06:53 (UTC+8)
    Abstract: 本文利用門檻共整模型討論台股指數期貨與現貨價格變動間的互動關係。實證結果指出,基差大小是影響這兩個價格是否具共整關係的因素。當台股指數期貨與現貨價格間有共整關係時,期貨價格具弱外生性,期貨與現貨價格間的均衡關係,主要透過現貨價格的調整來維持,期貨市場具有價格發現功能。透過一般化衝擊反應分析顯示出,在衝擊出現後的30分鐘內,期貨與現貨市場價格的變動將趨於平靜。而模擬套利機會持續時間的結果指出,逆價差與正價差下的可套利機會的時間長短,有著不對稱之情況。
    Relation: 2007台灣財務工程學會年會暨台灣期貨交易所十周年國際研討會論文集,11頁
    Appears in Collections:[經濟學系暨研究所] 會議論文

    Files in This Item:

    File SizeFormat
    台指期貨與現貨價格發現之分析_中文摘要.docx15KbMicrosoft Word73View/Open

    All items in 機構典藏 are protected by copyright, with all rights reserved.

    DSpace Software Copyright © 2002-2004  MIT &  Hewlett-Packard  /   Enhanced by   NTU Library & TKU Library IR teams. Copyright ©   - Feedback